ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్స్‌లో దీర్ఘకాలికంగా పెట్టుబడులు పెట్టేవారు సాధారణంగా గత పనితీరును కూడా పరిశీలిస్తుంటారు. ఈ క్రమంలో గత 3, 5, 7 సంవత్సరాల్లోనూ 15 శాతానికి పైగా వార్షిక సగటు రాబడి (CAGR) అందించిన ఈక్విటీ మ్యూచువల్ ఫండ్స్‌పై ఒక విశ్లేషణ జరిగింది.
ఏడేళ్ల కాలాన్ని పూర్తి చేసుకున్న 189 ఈక్విటీ ఫండ్స్ పనితీరును పరిశీలించగా.. మూడు కాలాల్లోనూ 15 శాతానికి పైగా CAGR నమోదు చేసినవి 19 ఫండ్స్గా తేలింది.
ఈ విశ్లేషణలో సెక్టోరల్‌, థీమాటిక్‌ ఫండ్స్‌ను మినహాయించారు. రెగ్యులర్‌ గ్రోత్‌ ఆప్షన్లలోని పథకాల గత రాబడులను పరిగణనలోకి తీసుకున్నారు.
19 ఫండ్స్‌లో ఏ విభాగానికి ఎన్ని?
ఈ 19 ఫండ్స్‌లో మిడ్‌క్యాప్‌ పథకాల సంఖ్య ఎక్కువగా ఉంది.
ఫండ్ విభాగం | ఫండ్స్ సంఖ్య |
|---|---|
మిడ్‌క్యాప్‌ | 9 |
స్మాల్‌క్యాప్‌ | 7 |
లార్జ్ అండ్‌ మిడ్‌క్యాప్‌ | 2 |
ELSS | 1 |
మొత్తం | 19 |
19 ఫండ్స్.. 3, 5, 7 ఏళ్ల రాబడులు
మ్యూచువల్ ఫండ్ | విభాగం | 3 ఏళ్లు | 5 ఏళ్లు | 7 ఏళ్లు |
|---|---|---|---|---|
Bandhan Large & Mid Cap Fund | లార్జ్ & మిడ్‌క్యాప్‌ | 16.38% | 15.04% | 17.74% |
Bank of India Small Cap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
DSP Small Cap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
Edelweiss Mid Cap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 18.99% | 16.55% | 22.13% |
HDFC Mid Cap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 16.02% | 17.54% | 21.53% |
HSBC Midcap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 22.08% | 16.76% | 20.04% |
ICICI Prudential Mid Cap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 20.36% | 15.74% | 20.22% |
Invesco India Large & Mid Cap Fund | లార్జ్ & మిడ్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
Invesco India Midcap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
Invesco India Smallcap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
LIC MF Small Cap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 17.81% | 16.36% | 21.47% |
Mahindra Manulife Mid Cap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
Motilal Oswal ELSS Tax Saver Fund | ELSS | 15%+ | 15%+ | 15%+ |
Motilal Oswal Midcap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 15%+ | 19.18% | 15%+ |
Nippon India Growth Mid Cap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 17.05% | 16.57% | 22.09% |
Quant Small Cap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 16.98% | 17.89% | 32.69% |
Sundaram Mid Cap Fund | మిడ్‌క్యాప్‌ | 16.71% | 15.39% | 18.36% |
Sundaram Small Cap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 15.90% | 15.05% | 21.71% |
Union Small Cap Fund | స్మాల్‌క్యాప్‌ | 16.54% | 16.06% | 23.85% |
గమనిక: అందుబాటులో ఉన్న వివరాల్లో కొన్ని ఫండ్స్‌కు ఖచ్చితమైన శాతం ఇవ్వకుండా 15%కి పైగా అని మాత్రమే పేర్కొనబడింది.
మూడేళ్లలో HSBC మిడ్‌క్యాప్‌ టాప్‌
ఈ 19 ఫండ్స్‌లో గత మూడేళ్ల కాలానికి HSBC Midcap Fund అత్యధిక CAGRను నమోదు చేసింది. 22.08 శాతం రాబడితో మొదటి స్థానంలో నిలిచింది.
ఆ తర్వాత ICICI Prudential Mid Cap Fund 20.36 శాతం, Edelweiss Mid Cap Fund 18.99 శాతం రాబడిని నమోదు చేశాయి.
అంటే మూడేళ్ల కాలంలో అత్యధిక రాబడి ఇచ్చిన ఫండ్స్‌లో మిడ్‌క్యాప్‌ పథకాలదే ప్రధాన వాటా.
ఐదేళ్లలో మోతీలాల్‌ ఓస్వాల్‌
ఐదేళ్ల కాలాన్ని చూస్తే Motilal Oswal Midcap Fund 19.18 శాతం CAGRతో ఈ జాబితాలో అత్యధిక రాబడిని నమోదు చేసింది.
Quant Small Cap Fund 17.89 శాతం, HDFC Mid Cap Fund 17.54 శాతం, Nippon India Growth Mid Cap Fund 16.57 శాతం రాబడిని ఇచ్చాయి.
ఏడేళ్లలో క్వాంట్‌ స్మాల్‌క్యాప్‌ భారీ రాబడి
ఏడేళ్ల కాలంలో మాత్రం Quant Small Cap Fund స్పష్టంగా ముందుంది. ఈ ఫండ్ ఏకంగా 32.69% CAGR నమోదు చేసింది.
ఆ తర్వాత Union Small Cap Fund 23.85%, Nippon India Growth Mid Cap Fund 22.09%, Edelweiss Mid Cap Fund 22.13%, HDFC Mid Cap Fund 21.53% రాబడిని నమోదు చేశాయి.
LIC MF Small Cap Fund కూడా 21.47%, Sundaram Small Cap Fund 21.71% రాబడిని ఇచ్చాయి.
ఒకే ఏడాది రాబడి కంటే.. దీర్ఘకాలం ముఖ్యం
మ్యూచువల్ ఫండ్ పనితీరును అంచనా వేయడంలో ఒక్క ఏడాది రాబడిని మాత్రమే చూడటం కంటే వివిధ కాలాల్లో ఫండ్ ఎలా పనిచేసిందో పరిశీలించడం ఉపయోగకరంగా ఉంటుంది.
ఈ విశ్లేషణలో ప్రత్యేకత ఏమిటంటే.. ఒకటి లేదా రెండు కాలాల్లో 15 శాతానికి పైగా రాబడి ఇచ్చిన ఫండ్స్‌ను కాకుండా మూడు, ఐదు, ఏడు సంవత్సరాలన్నింటిలోనూ 15 శాతానికి పైగా CAGR నమోదు చేసిన పథకాలను మాత్రమే పరిగణించారు.
CAGR అంటే ఏమిటి?
CAGR అంటే Compound Annual Growth Rate. ఒక పెట్టుబడి నిర్దిష్ట కాలంలో సగటున ఏటా ఎంత రేటుతో పెరిగిందో తెలియజేసే కొలమానం.
ఉదాహరణకు ఒక ఫండ్ 7 సంవత్సరాల్లో 32.69% CAGR ఇచ్చిందంటే.. ప్రతి ఏడాది కచ్చితంగా 32.69% రాబడి వచ్చిందని అర్థం కాదు. మొత్తం పెట్టుబడి కాలానికి సంబంధించిన వార్షికీకరించిన సగటు వృద్ధి రేటు అది.
రాబడి ఎక్కువైతే రిస్క్‌ కూడా చూడాలి
అధిక రాబడులు సాధించిన ఫండ్స్‌ను చూసి వెంటనే పెట్టుబడి పెట్టడం సరైన విధానం కాదు. ముఖ్యంగా స్మాల్‌క్యాప్‌, మిడ్‌క్యాప్‌ ఫండ్స్ మార్కెట్‌ హెచ్చుతగ్గులకు ఎక్కువగా ప్రభావితమయ్యే అవకాశం ఉంటుంది.
అందువల్ల ఫండ్‌ను ఎంపిక చేసుకునే ముందు పెట్టుబడిదారులు తమ రిస్క్‌ సామర్థ్యం, పెట్టుబడి కాలవ్యవధి, ఆర్థిక లక్ష్యాలు వంటి అంశాలను పరిగణనలోకి తీసుకోవాలి.
అలాగే ఫండ్ పోర్ట్‌ఫోలియో, ఖర్చుల నిష్పత్తి, బెంచ్‌మార్క్‌తో పోలిస్తే పనితీరు, ఫండ్ పరిమాణం వంటి అంశాలను కూడా పరిశీలించడం అవసరం.
ముఖ్యమైన విషయం
ఈ 19 ఫండ్స్ గత మూడు, ఐదు, ఏడు సంవత్సరాల్లో మంచి పనితీరు కనబరిచినప్పటికీ.. గత రాబడులు భవిష్యత్‌ రాబడులకు హామీ ఇవ్వవు. మార్కెట్‌ పరిస్థితులు మారితే ఫండ్స్ పనితీరు కూడా మారవచ్చు.
గమనిక: ఈ కథనం పనితీరుపై చేసిన విశ్లేషణ ఆధారంగా రూపొందించబడింది. ఇది పెట్టుబడి సలహా లేదా ఏదైనా ఫండ్‌ను కొనుగోలు చేయాలని సూచన కాదు. మ్యూచువల్ ఫండ్ పెట్టుబడులు మార్కెట్‌ రిస్క్‌కు లోబడి ఉంటాయి. పెట్టుబడి నిర్ణయం తీసుకునే ముందు సంబంధిత పథకం వివరాలు, రిస్క్‌ అంశాలను పరిశీలించాలి.